DRAM -markkinat kokevat vakavan shokin vuonna 2025: globaalin toimitusketjuun liittyy hintakorotusten ja pulan aalto
Kolmen suuren valmistajan kollektiivinen sammutus laukaisee ketjureaktion toimitusketjussa pidentäen eliminaatiosykliä niche -kysynnän vuoksi .
Yleiskatsaus avaintapahtumista
Vuoden 2025 ensimmäisellä puoliskolla maailmanlaajuiset DRAM-muistimarkkinat kohtasivat rakenteellisen toimituskriisin . kolme suurta pelaajaa, Samsung, SK Hynix ja Micron, vähensivät samanaikaisesti DDR4: n tuotantokapasiteettiaan ja siirtyivät korkean voittoa tavoittelemattoman DDR5: n ja HBM: n (korkean kaistanleveysmuistin) tuotantoon, mikä johtuu terävästä halkeamasta DDR4: n toimitusaineiden ja A: n hintojen noususta. 50%. Spot -markkinat Huaqiangbei -kaltaisissa paikoissa oli tilanteessa, jossa "jokaista tuotteen pala oli vaikea saada" .
Keskeiset tekijät, jotka aiheuttavat epätasapainoa tarjonnan ja kysynnän välillä
1. Kansainvälisten suurten valmistajien strateginen vetäytyminen
- Samsung: DDR4: n tuotannon lopettamisen ilmoituksen huhtikuussa 2025, joka säilytti tarjonnan vain auto-/teollisuusasiakkaille . kesäkuuhun mennessä, kanavan tarjonta oli lopetettu tehokkaasti . 8 Gt: n DDR4: n spothinta (45%: n lisäys 45%).
- Micron: DDR4: n hinta hyppäsi 50% kesäkuussa . Teollisuusasiakkaiden varmennusjakso pidennettiin, pahentaen pulaa .
- SK HYNIX: Alennettu DDR4 -tuotantokapasiteetti alle 20%: iin . Se lopettaa kokonaan huhtikuussa 2026.
2. AI: n kysyntä puristaa perinteistä tuotantokapasiteettia
- AI -palvelimien kysynnän nousun vuoksi HBM on monopolisoinut 20% -26% kolmen suuren valmistajan tuotantokapasiteetista . HBM3E: n tilausaikataulua on laajennettu vuoteen 2026 saakka, vähentämällä edelleen DDR 4.}}
- DDR5: n nopea tunkeutuminen: DDR5: n osuus on 70% -80% PC/Server -markkinoista . -rajapinnan siruvalmistajista, kuten liiga, on havaittu merkittävää tilauksia (Q2 -tilaukset ylittivät 1 . 29 miljardia yuania).
Markkinavaikutus: Hinnan inversio ja teollisuusketjun sokki
- Hintavaihtelu:
- Toukokuussa DDR4 -sirujen hinta hyppäsi 50% puolessa kuukaudessa . 16 Gt: n hinta varastossa 6 dollaria, mikä ylittää saman määritelmän DDR5: n hinnan (5 . 8 USD), luomalla harvinaisen "sukupolven inversion" -ilmiön hinnan, jota ei ole tapahtunut vuosikymmenen ajan.
-Terminaaliset tuotteet seurasivat trendiä: paljaan ddr 4 16 Gb: n hinta Huaqiang White -tuotemerkistä nousi 30% viikossa, ja saman mallin hinta JD . com nousi 197 USD: stä 267 USD: n sisällä .
- Pula leviäminen:
- Huaqiangbei, Shenzhen, kauppiaat kertoivat yleensä, että DDR4: n varastossa ei ollut useita eritelmiä . -moduulitehtaat pakotettiin siirtymään DDR5- tai kotimaan ratkaisuihin .}}}}}}}
-Teollisuussektorille vaikutettiin vakavasti: 80% -90% teollisuusohjauslaitteista luottaa edelleen DDR4: ään, ja pitkä sertifiointisykli teki mahdottomaksi korvata lyhyellä aikavälillä .
Rakenteelliset ristiriidat: Jäljentävien tekniikoiden ja kotimaisten mahdollisuuksien poistaminen
1. niche-markkinat tukevat pitkäaikaista kysyntää
- Skenaarioissa, kuten televisioissa, turvajärjestelmissä ja ajoneuvoissa asennetuissa laitteissa, DDR4: n vakauden kysyntä: DDR4:
- MeGuiarin innovaatioiden DDR4 -lähetysmäärä TV -alalla on kaksinkertaistunut, ja Dongxinin osakkeet ennustavat 5% -7%: n vuotuisen kasvun niche -markkinoilla .
- Teollisuuden ennusteiden: 3-5 vuotta DDR4: n jääminen kokonaan eläkkeelle, ja lyhytaikaista pulaa on vaikea ratkaista .
2. kotimainen toimitusketju kiihdyttää sen roolia
-Changxin-tallennustila: Vuonna 2024 DDR4: n lähetysmäärä kasvoi 55% edellisvuodesta ja sen maailmanlaajuinen osuus ylitti 5% . Huaqiangbei-kotimaan muistisirujen hinta oli 100 yuania alhaisempi kappaleessa verrattuna kansainvälisiin tuotemerkkeihin .}}}}}
- Teknisen tuen nousu:
- Baivvi-varastointi on massatuotannossa 8200Mbps DDR5-ylikellotettuja moduuleja ja LPDDR5X (AI-matkapuhelimille);
-LANQI Technologyn DDR5-käyttöliittymän sirun voitto kasvoi 135% ensimmäisellä vuosineljänneksellä .
Trendinäkymät
- Hintasuuntaus: DDR4: n sopimushinnan odotetaan nousevan 18% -23% Q3: ssa (palvelimille) ja 13% -18% tietokoneille . Koristamistrendi voi jatkua vuoden loppuun saakka .
- Muutosehdotukset:
- Kuluttajasektori: Priorisoi DDR5 -alusta (AMD Ryzen 7000/Intel 13. sukupolvi ja enemmän);
-INDUSTRIAL CONTROL Skenaariot: Hyväksy kotimaisia DDR4 -ratkaisuja (Changxin/Microchip Innovation) kustannusten vähentämiseksi ja riskien vähentämiseksi .
Teollisuuden varoitus: Tämä kriisinkierros on paljastanut toimitusketjun haavoittuvuudet puolijohteiden sukupolvien siirtymisessä {. seuraavien kolmen vuoden aikana HBM: n ja DDR5: n tuotantokapasiteetin kilpailu, teknologinen siirtymä niche -markkinoilla ja geopoliittiset politiikat (kuten Yhdysvaltain tariffit) ovat kolme suurta varmuutta variaatioissa {{ Eri tuotemerkkien ilmoitukset:
(Tämä artikkeli perustuu julkisesti käytettävissä olevien markkinatietojen kattavaan analyysiin kesäkuusta 2025.)
Seuraavat ovat eri tuotemerkkien EOL -ilmoitukset:
